פתרונות השקעה אלטרנטיביים
גולדן ברידג'
הקרן הפתוחה הראשונה בישראל שמטרתה להעניק הלוואות לנכסי נדל"ן בעיר ניו-יורק כנגד שיעבוד הנכס וביחס הלוואה לערך הנכס (Loan to Value) שיאפשר ביטחון גבוה למשקיעים.
מדוע עלי לשקול השקעה אלטרנטיבית:
כיום רוב ההשקעות הינם השקעות מסורתיות. השקעה מסורתית מתבצעת לרוב באמצעות שלושה סוגי נכסים: מניות, אגרות חוב ומזומן.
אולם, מודלים אלה של הקצאת נכסים אינם מציעים יתרונות של קורלציה נמוכה בין הנכסים השונים כפי שהיה בעבר, ולכן גובר הצורך בשימוש בהשקעות אלטרנטיביות.
השקעות אלטרנטיביות צוברות תאוצה, הן בקרב מנהלי השקעות והן בקרב לקוחותינו. השקעות אלה הן אמצעי להגדלת הגיוון בתיק ההשקעות, הפחתת תנודתיות ומתוך צורך למקסם תשואה בסביבת ריבית אפסית בישראל ובמדינות מפותחות רבות בעולם.
ההזדמנות:
בנקים מסחריים ברחבי העולם הפחיתו בצורה ניכרת את מקורות המימון שלהם ללקוחות פרטיים ותאגידים, בשל דרישות הבנקים המרכזיים להגדלת הלימות ההון והקשחת תנאי ההלוואות בבנקים. לאור זאת מתפתח שוק של אשראי חוץ בנקאי גדול ויעיל של הלוואות לפרטיים ותאגידים. הקרן מנצלת הזדמנות זאת בסקטור הנדל"ן בו רמת הביטחון גבוהה והתנודתית נמוכה מאוד.
יתרונות הקרן:
- כל נכסי הנדל"ן הינם בשיעבוד ראשון
- הנכסים נמצאים באיזורי הביקוש מהגבוהים בעולם
- כל ההשקעות מבוקרות ומפוקחות ע"י משרד רו"ח מהמובילים בעולם
- השקעה בכלכלה החזקה בעולם
- הקרן שואפת לייצר ריבית קבועה וצפויה בתנודתיות נמוכה מאוד
- הקרן אינה תלויה בביצועי שוק ההון
- הריבית אינה תלויה בשינוי מחירי הנדל"ן
- הקרן מפוזרת על פני מספר לווים ונכסים שונים
ההשקעה מלווה ומפוקחת ע"י שומרי הסף המובילים בישראל
גולדן ברידג' אופרטיוניטיז
עליות הריבית, האינפלציה הגבוהה ודרישות הפדרל ריזרב להגדלת הון הביאו בנקים מסחריים בארה“ב להפחית באופן משמעותי את מקורות המימון והקשחת תנאי ההלוואות למשקיעים ויזמי נדל"ן.
קרן GOLDEN BRIDGE OPPRTUNITIES הוקמה על מנת לנצל ההזדמנויות הרבות בשוק האמריקאי שנוצרו לאור "מחנק האשראי" הקיים בשוק ושרק הולך ומתעצם בעת האחרונה.
הקרן, אשר מנוהלת על ידי בית ההשקעות טנדם קפיטל, ממנפת את הידע והניסיון שצברה הקרן הוותיקה והמצליחה גולדן ברידג׳, בשוק החוב האמריקאי. מנהלי הקרן בעלי ניסיון ומוניטין רב שנים בשוק הנדל"ן האמריקאי והיכרותם העמוקה עם השוק ויזמי נדל"ן מקומיים מביאים לניצול מיטבי של הזדמנויות אלו בשוק האשראי.
הקרן שואפת ומכוונת לאתר הזדמנויות השקעה במכשירי חוב מגוונים לרבות חוב מדרגה שנייה, באזורים המרכזיים והמבוקשים ביותר בארה"ב וזאת במטרה לייצר השקעה המניבה תזרים הכנסות רבעוני שוטף עם יעד תשואה שנתי דו ספרתי תוך שמירה על תנודתיות נמוכה ורמת בטחון גבוהה.
כל הלוואות הקרן יהיו מגובות בנכסי נדל״ן ויועמדו ליזמים ומשקיעים לאחר תהליך חיתום יסודי שיבוצע במלואו על ידי הקרן ויכלול בין היתר בדיקת טיב הנכס, שוויו ביחס לסך האשראי שהועמד כנגדו, איכות וניסיון הלווה וכן היסטוריית האשראי שלו.
הדסון
בתקופה של אי ודאות כלכלית, כאשר הריבית מזנקת בחדות ושוקי ההון והנדל"ן תנודתיים, נוצרת הזדמנות היסטורית להשקעה בבנייני מגורים להשכרה במיקום המרכזי ביותר בעולם. משקיעים מתוחכמים ומנוסים כבר מכירים את שני הפקטורים במשוואה שלנו:
הזמן הטוב ביותר לרכוש נדל"ן הוא כאשר השוק במצוקה ובחוסר וודאות
הדבר החשוב ביותר בנדל״ן הוא: מיקום! מיקום! מיקום!
קרן HUDSON תכוון להזדמנויות רכישה ייחודיות של נכסי נדל"ן איכותיים ומניבים באזורי פריים לוקיישן בעיר ניו יורק.
הזדמנויות אלה מתחילות לצוץ והיקפן אף צפוי להתרחב בשנה הקרובה לאור תנאי השוק שנוצרו – סביבת הריבית החדשה והקשחת תנאי המימון ללווים קיימים מצד הבנקים.
הקרן תתמקד בנכסי מגורים להשכרה באזורי ביקוש (דאון טאון מנהטן) בהם קיים גם פוטנציאל הוספת ערך (value-add) – נכסים בהם קיים פוטנציאל גידול בהכנסות השכירות וזאת על ידי השבחה של הדירות וניהול אפקטיבי ומקצועי של הבניין משולב בפתרונות טכנולוגיים מתקדמים.
איתור הנכסים במיקומים הטובים ביותר בתקופה בה המחירים נלחצים מטה, בשילוב עם ניהול יעיל והיכולת להשביח הנכסים ולהגדיל את התשואה יובילו למיצוי שווי הנכסים בטווח זמן קצר יחסית ולמכירתם תוך הכרה ברווחי הון משמעותיים.